从零开始学定投

写在丛书出版之际

    定名“理财老娘舅”只是一个5分钟的偶然；但是出版这套“老娘舅说理财”丛书，却是一个持续了5年的必然。

    理财老娘舅是一个团队，2014年末成立，也就是刚刚注册了“理财老娘舅”的微信公众号后不久。其时各路理财方兴未艾，各路投资机构纷繁复杂，一个没有任何经验的普通人掉进去，想依靠自己理清头绪走出来，几乎是不可能的事。但偏偏我们又赶上了一个家庭财富大爆发的时代，人人都有投资欲望，家家都有理财的需要。

    老娘舅这个团队当时只有我和另外三位年轻同事。当时想得很简单：利用我20多年的财经媒体从业经验，以及我们在财富管理行业积累的知识，做一个面向普通读者的理财科普号。最好是嬉笑怒骂皆成文章，信手拈来都是案例；让普通人乐意看，对理财客都有用。

    隔着5年的时光看去，这个初衷大概实现了八成。

    嬉笑怒骂有，老娘舅不但调侃了很多事，对各路骗局也从未手软，痛斥与防骗齐飞，拆穿和解读同路；

    信手拈来有，从各路社会热点，到身边的外甥女和外甥女的小伙伴，老娘舅从未放弃过一个现场教学的机会。

    但是日积月累，自己感觉到的不足就越多。

    原因之一是覆盖范围太广，基金、股票、网贷、房产、银行理财、虚拟货币……无不与钱有关，无不涉及投资理财。谈得泛，就很难说得深。

    原因之二是体系化不足。自媒体创作的时代，碎片化写作迎合了碎片化阅读，却把本应纵深展开的知识体系拍扁了，让很多初入门的读者始终只能停留在门口，却无法更进一层。

5年下来，老娘舅在全平台的立足点越来越多，在后台提问的读者也越来越多，但所问的问题却始终是那几个：××基金是什么？××基金怎么样？告诉我××银行理财怎么样？

    老娘舅由此感到了一种迫切感。

    有了迫切感之后，我的第一反应是带着小伙伴们画了一棵摇钱树，是希望理清纷繁的理财体系。不过老娘舅把这张图印了几十张分发众人之后发现，劝退效果太强了。别说入门级的理财读者，就是离老娘舅核心团队稍微有点距离的同事，看到这个图后都纷纷表示太难了，”求你教点简单易懂的”。

    老娘舅这才意识到，大家需要的是什么——

    一个实用工具，最好是0基础拿起来就能用的；

    一个可靠的、哪怕时移势易都能持续运行的产品种类；

    一套由浅入深，清晰明了的理论。

    是“一”，而不是“多”；

    是“简”，而不是“繁”；

    是“知一”，也可以是“知百”……

    就是这套“老娘舅说理财”口袋书。

    本套书每册一个主题，说定投，说指数，比任何一本专业书都简单，却比任何一篇公众号文章都深入。

    它简单到每册书只有一个主题，又足够坚实到不会把任何重要的知识漏到网外。

    这就是“理财老娘舅”问世以来，我们一直想做的事。

    我是这套丛书的主编，而为之撰稿的则是老娘舅团队的资深成员，他们这些年来持续为老娘舅的公众号贡献选题和内容，在相应的领域积累了足够丰富的经验和案例。

    我为他们感到深深的自豪！

    与我们深有同感的，是一同战斗在大众投资理财第一线的公募基金，以及第三方投资平台。华夏基金总经理李一梅女士为我们这个系列丛书寄托了殷殷期盼，蚂蚁金服财富事业群常务副总裁祖国明也为我们写下了对广大投资者的深深祝福。在此我们致以最诚挚的感谢！

    当然，这只是“老娘舅说理财”丛书的头两本，我们期待读者的反馈，为我们带来后续出书的参考。

让我们为了人民群众的理财事业，奋斗不息！

理财老娘舅是一个团队，成立于2014年。他们20多年的财经媒体从业经验，以及我们在财富管理行业积累的知识，用嬉笑怒骂皆成文章、信手拈来都是案例的形式，写作了本套“老娘舅说理财”口袋书。

理财老娘舅出品，为投资“小白”专门撰写的基金定投知识入门读物。本书从理论知识、实操知识，到常见的理财工具，通过测评、讲解、归类、总结，全方位详解基金定投的基本知识。它不仅能让没接触过定投的投资“小白”，很快掌握定投的基本知识，更重要的是能迅速上手，不再为“怎么开始”“哪个更好”或者“何时卖出”这样的问题所困扰。

书中列举了大量真实而鲜活的案例，通过这些案例，投资者能建立个人化的投资观和价值体系，积累投资感悟，从而走顺自己的投资理财之路。

目录

上篇    

第一节 定投适合什么人群，你可以对号入座3    

一  定投适宜人群3    

二  定投计划实施5

第二节 凭什么说服自己来定投7    

一  基础篇，什么是基金定投7    

二  说服自己定投的理由8

第三节 市场下跌时，总觉得有TA暖暖的很贴心12

第四节 世事无完美，定投难在哪里呢15   

一  后期定投平摊成本效果差15    

二  不可控制的因素：通货膨胀16    

三  资金使用效率有欠缺17    

四  难在坚持17    

五  不小心挑到差的基金18

中篇

第一节 开启一场定投之旅，我的“利器”怎么挑21   

一  净值波动大的基金21    

二  品质高的基金23

第二节 定投的周期——选择周投还是月投26

第三节 定投中关于时间的“小秘密”30    

一  坚持定投，但有时候也要学会退出30    

二  坚持定投：因为长期定投盈利高32

第四节 定投的收益率怎么算35

第五节 定投是怎样平均成本的呢39    

一  2006年牛市起点开始定投39    

二  2007年熊市起点开始定投40    

三  2010年震荡下行的市场起点开始定投41

第六节 为何坚持定投了，我还亏了呢44    

一  2005年6月6日~2017年8月31日44    

二  2007年10月17日~2017年8月31日46

第七节 定投亏了，我需要止损吗49

第八节 定投20年能成为千万富翁吗53    

一  定投的标的可以随便选吗53    

二  定投真的稳赚不赔吗55    

三  定投一定比一次性投资好吗57

下篇  

第一节 定投与一次性投资，该选择哪一种？61    

一  投资要求的角度62    

二  投资资金的角度63    

三  投资目的的角度63    

四  投资规划的角度64    

五  投资情绪的角度64

第二节 背诵！背诵！背诵！这些定投方法请“对号入座”65    

一  定时定额法65    

二  价值平均定投法66    

三  均线定投法67    

四  总结68

第三节 基金定投“黑科技”：均线偏离定投法69

第四节 基金定投“黑科技”：市盈率定投法77

第五节 基金定投“黑科技”：趋势定投法84

第六节 基金定投“黑科技”：移动平均成本法89

第七节 更省心省力的定投方式（上）95    

一  最全基金第三方网站——天天基金网95    

二  持卡用户的福音代表——华夏基金96    

三  最便宜的定投渠道——南方基金98    

四  最任性的定投渠道——兴全基金98    

五  小总结99

第八节 更省心省力的定投方式（下）100    

一  蚂蚁聚宝慧定投100    

二  最能“hold住”收益的定投渠道——富国基金102    

三  最“人性”的定投渠道——京东金融103

第九节 看了那么多定投微笑曲线，是不是无惧市场涨跌了104

第十节 上证综指十周年祭，你的定投还好吗110

第十一节  提起定投，有多少人被击中“小心脏”了114      

        一  定投降低了择时的纠结感114      

        二  震荡市适合定投116

第十二节  基金定投，简单即是美118